行业与银行的深度合作主要体现在供应链金融服务领域。以云南红塔银行为例，该行创新推出“香悦贷”等金融产品，通过扫码收单设备、24小时在线服务等数字化手段，为零售商提供信贷支持，缓解其资金周转压力。这种模式将供应链中的商户经营数据与银行风控系统直连，实现资金流、信息流、货物流的三流合一。

从行业背景看，产业链具有资金密集、账期固定的特点。2025年行业市场规模预计达7,162亿元，但传统烟酒店面临线上渠道分流、库存周转周期延长至90天等压力，资金链紧张成为普遍痛点。银行介入供应链的核心逻辑在于：一是作为国家专卖品，具有稳定的现金流和低违约率特性，2024年头部企业茅台营收占比已达21.9%，行业集中度高；二是数字化支付普及为风控提供数据支撑，如吉林省公司联合银联建成资金结算系统，实现线上主动支付、委托代收等三种支付方式，结算效率提升40%以上。

从实践效果看，此类金融合作呈现三大特征：依托区域化布局，如云南红塔银行针对本省烟商推出差异化服务，2022年帮助零售客户收入实现稳中有进；强化数据赋能，通过分析商户的经营结构（如一至五类烟销售比重、重点品牌培育情况）动态调整信贷额度；注重社会责任，银行常联合公司对残疾、退伍军人等特殊零售群体提供低息贷款，形成“金融+公益”的可持续模式。当前挑战在于平衡政策监管与创新需求，例如禁令下相关供应链金融产品需及时调整，同时应对线上销售渗透率超30%带来的渠道变革。未来，随着全渠道零售数字化发展，基于物联网设备的动态授信、结合消费分层的精准营销将成为银行金融的升级方向。