月息一分的计算公式为：A = P × (1 + 0.01)^n，其中P为本金，n为月份数，A为本利和。例如本金10万元，12个月后的本利和为10万×(1.01)^12≈112,682元。若按单利计算，则总利息=本金×1%×月份数，10万元一年利息为12,000元。

月息一分对应的月利率为1%，按复利计算的实际年化利率为(1+0.01)^12-1≈12.68%，显著高于单利的12%。这种差异源于复利的"利滚利"特性——每月产生的利息会计入下月本金继续生息。在金融实践中，银行理财产品、债券型基金等固定收益类产品多采用复利计算，而民间借贷常约定单利。2024年公募基金平均收益率3.66%的背景下，12.68%的年化收益具有明显优势，但需注意其可能伴随的信用风险。对于投资者而言，选择计算方式时应重点关注合同条款：若约定"按月复利"则适用指数公式；若写明"单利计息"则采用乘法计算。监管部门要求金融机构必须披露实际年化利率，避免"月息一分"等表述造成理解偏差。当前货币基金七日年化收益率约2%-3%，相比之下月息一分产品收益较高，但需结合资金流动性需求与风险承受能力综合考量。