银行板块指数通常采用市值加权法计算，即以成分银行的流通市值作为权重基础，将各银行股价与其流通股本相乘后求和，再除以基期总市值并乘以基期指数值（通常设为1000点）。具体包含新股纳入调整、除权处理等规则，例如新股上市第4个交易日才计入指数，配股时增加配股市值，分红时扣除分红总额。这种方法能客观反映大市值银行对板块的主导作用，例如工商银行等国有大行的波动对指数影响更显著。

市值加权法成为主流计算方式的原因主要有三方面：银行板块具有显著的头部效应，六大国有银行占据A股银行总市值约60%，采用市值加权能准确反映大银行的市场影响力。2024年数据显示，银行板块全年涨幅35.89%的背后，国有大行平均涨幅超40%，显著拉动指数表现。该方法与主流宽基指数（如沪深300）的计算逻辑一致，便于投资者横向对比。当前银行ETF优选（517900）等产品均采用市值加权指数作为跟踪标的，年内资金净流入达1.35亿元，印证其市场认可度。股息率计算需依赖市值数据，银行板块当前平均股息率4.14%，其中国有大行达4.3%-5%，市值加权能更真实体现投资者的实际分红收益。值得注意的是，部分机构会辅以等权重法辅助分析，例如华泰证券在中期策略中提到，通过等权重方式可发现优质区域银行的差异化表现，但核心参考指标仍以市值加权指数为准。