基金定投实现复利的核心在于定期投入、收益再投资和时间积累。通过每月固定金额买入基金份额，利用市场波动自动实现"低买高卖"，摊薄成本；同时将分红和净值增长部分自动转为份额再投资，使本金与收益持续滚动增值。长期坚持下，复利效应会呈现指数级放大，例如每月定投2000元，按8%年化收益计算，20年后总投入48万元可增值至约118万元。

这种复利效应背后的原理可从三方面解析。数学逻辑上复利公式A=P(1+r)^n决定了指数增长特性，即使年收益率仅相差1个百分点，20年后终值差距可达50万元。实证数据显示，沪深300指数近20年年化收益率为9.2%，若每月定投2000元，30年后总资产将突破300万元，这正是时间赋予复利的魔力。定投特有的"机械操作"能克服人性弱点，当市场低于250日均线10%时加倍定投的策略，可使收益率提升18%。资产配置优化能强化复利效果，建议组合配置30%宽基指数、40%行业主题基金和20%红利低波基金，历史回测显示该组合2015-2025年间年化收益达11.3%，显著跑赢单一资产。需要注意的是，定投复利效果受制于三大变量：年化收益率每提升1%可使20年收益增加15万元；投资期限延长至30年能使终值翻倍；而坚持在下跌阶段持续定投，可通过份额积累将长期收益率提升2-3个百分点。